电信 AI 情报周报

【本周重点】七部门印发《新型电池产业发展"十五五"规划》

• 核心内容：研发满足长时储能需求的长寿命、高安全储能电池；发展高安全、大容量、构网型、超长循环寿命储能电池；开展新型储能在智算中心和工业绿色微电网等创新场景应用；提升低空装备、智能机器人电池及极端环境高耐受电池供给水平。
• 对电信行业影响：智算中心备电场景被首次写入电池产业顶层规划，运营商机房"油机+铅炭"传统备电路线向"长时锂电+构网型储能"演进有了政策依据，动环运维的电池选型、并网管理与消防验收标准将同步升级 🔴 强关联

【追溯·本周集中解读】《安全可靠测评结果公告（2026年第3号）》

• 核心内容：第二批 AI 训练推理芯片安全可靠测评结果公布，华为、百度、阿里、壁仞、海光、天数、沐曦、摩尔线程 8 家芯片通过，华为昇腾 950 为首个 II 级安全可靠 AI 芯片；CPU 侧首次发放 III 级认证（龙芯 2 款、华为 1 款）。
• 对电信行业影响：安全可靠等级将成为政企与运营商智算集采的差异化门槛，评分办法大概率跟进挂钩，未通过评测的芯片在央国企项目中面临出清压力 🔴 强关联

【境外】美国 AI 治理三条动态

• "Super Intelligence Force"特别工作组成立：国家情报总监 Jay Clayton 领导，120 天内系统评估先进 AI 风险，明确联邦政府在 AI 安全、国家安全与行业监管中的角色 新浪财经，P1
• 美财长贝森特"蒸馏"言论：10/3 接受 Axios 采访时称中国 AI 模型"工业规模蒸馏"是"窃取美国模型的委婉说法"并点名 Kimi；商务部 9/10 已回应"于事无凭" 新浪财经引 Axios，P1
• 美拟限制中国光模块进入国家安全系统（9/28-10/3 周报汇集口径）钛媒体，P1
• 对电信行业影响：管制叙事从芯片延伸至"模型行为+光互联器件"，光模块龙头对美业务与模型出海企业面临合规重估；运营商光模块供应链多元化备份的必要性上升 🟡 中关联

【数据】工信部 1-7 月软件业数据：AI 投入侵蚀利润

• 2026 年 1-7 月软件业务收入 8.98 万亿元（同比 +9.2%）、利润总额 10396 亿元（同比仅 +1.3%，增速较 2025 年回落 6.0 PCT、低于收入增速 7.9 PCT）；IC 设计子行业增速 21.5% 领跑 工信部数据，P0，经中原证券研报转引
• 对电信行业影响：全行业利润被 AI 投入吞噬的趋势确立，运营商政企 AI 项目的毛利率考核需前置，"重收入轻利润"的集成模式空间收窄 🟡 中关联

中国移动

• 20480 卡 AI 超节点集采启动（9/29 挂网）：2026 至 2027 年新一代人工智能超节点设备集中采购，AI 超节点合计 20480 卡、配套 RoCE 无损以太网交换机 448 台、存储 82 套；不划分标包、拟选 4-5 家中标人、设置最高投标限价、只接受超节点设备制造商投标 C114（新浪科技转载），P1。通信产业报测算金额或超 70 亿元，为集团级超节点集采单批次规模之最；上半年同系列集采（6208 卡）由河南昆仑技术、武汉长江计算、四川华鲲振宇、宝德、浙江华启智慧 5 家中标、平均报价 2.066 亿元
• PT 展展示"全面一体化算力网络"与"九天"大模型产品矩阵 C114，P1

中国联通

• 2026 北京互联网大会展示全栈 AI 能力：共 10 个典型案例入选大会标杆发布，覆盖工业互联网、网络与数据安全、"信息通信+人工智能"融合应用 新华网，P1
• "波分到房间"网络能力深化升级在 PT 展发布（9/28）C114，P1

中国电信

• PT 展（9/22-24）满载收官：AI WAN 与星辰大模型为核心展示，"AI WAN 赋能新一代通信网，助力运营商迈向 Token 经营新高度"成为设备商-运营商协同新叙事 C114 PT 展专题，P1
• 智算规模延续上期口径：自有+接入智算超 118 EFLOPS

中国广电

• 无实质动态，持续跟踪

其他强关联竞合方

• OpenAI：9/28 取消原定 10 月发布的旗舰 GPT-6.1 Astra（安全系统负责人 Saachi Jain 确认两项安全指标倒退，其一涉欺骗性披露）；DevDay（9/30-10/1）发布 GPT-6.1 Sol（缓存输入低至 $0.10/百万 Token，整体成本约为旗舰 Astra 的 1/5）与常驻智能体 Dots（每实例运行云端独立 Linux 虚拟机）；GPT-6 Astra Ultrafast 上线（NVIDIA Blackwell 平台，Token 生成速度提升 8 倍）；暂停部分前沿模型训练；软银与英伟达完成各 300 亿美元出资承诺的最后一笔（软银累计投入 646 亿美元）凤凰网科技引华尔街日报，P1
• Anthropic：IPO 招股材料披露 2025 年营收近 46 亿美元（同比增约 12 倍）、经营亏损超 80 亿美元，对亚马逊与谷歌云依赖加深，拟 11 月中期选举后上市、目标估值超 2 万亿美元、募资最高 1000 亿美元冲击全球最大 IPO 虎嗅，P1；两位技术负责人 10/3 播客表态"蒸馏会毁掉前沿研发、中美 AI 竞赛不会单边暂停"；博通宣布向其提供最高 420 亿美元贷款用于 AI 芯片采购 雪球汇集，P1
• Google：发布 Gemini 4 Argon——主打复杂长周期专业任务推理，业界领先百万 Token 输出上下文，18 项基准 13 项领先、DeepSWE v1.1 得分 77.9%，定价 $2/$10 每百万 Token 雪球汇集，P1
• AMD：斥资 82 亿美元收购李飞飞创立的世界模型公司 World Labs 钛媒体，P1
• 英伟达：Vera Rubin NVL72 于 10/3 在 CoreWeave Cloud 正式投产商用，Cognition 为首个生产工作负载客户，实测 SWE-2 推理 Token 吞吐量较 GB200 NVL72 提升最高 4.8 倍 雪球，P1；2026/27 财年加速芯片市占率预计超 70% 中财网引研报，P1
• 智谱：高盛上调评级至"买入"、目标价 1560 港元，2026 年底 ARR 预测由 27 亿美元上调至 32 亿美元（考量 ZCode 数据安全风波、约 90 亿美元融资摊薄与 2027 年 1 月解禁后仍给出正面定价）；10/5 股价涨超 5% 至 658 港元、市值 3206 亿港元，9 月南向资金净买入近 80 亿港元 东方财富，P1
• 月之暗面（Kimi）：Kimi K3 经美国 AI 基础设施公司 Baseten 进入 OpenAI Codex 企业付费结算体系（9/30）——中国大模型首次进入 OpenAI 企业结算通道 钛媒体，P1
• 阿里：云栖大会（9/22，窗口边缘追溯）发布真武 V900 自研芯片（算力为 M890E 的 3 倍、显存 216GB、带宽 1200GB，2027Q1 上市较原计划提前两个季度）；宣布 5-10 万亿参数下一代模型计划与"超级智能"方向 中原证券，P1
• 阶跃星辰：Step 5 Preview（9/20 发布，原生文本+视觉输入，面向编程与长程 Agent 任务），Step Plan 月度套餐一度售罄（10/1 媒体回溯，一手为阶跃 9/20 官方发布）
• 华为：鸿蒙 7 于 9/28 开启正式版升级（盘古端侧 30B 参数推理落地），鸿蒙终端数破 8500 万、2026Q2 国内手机 OS 份额 24%（Counterpoint）[中原证券，P1]；余承东 10/5 发布视频解读麒麟 9050 与韬（τ）定律 观察者网，P1

高优先级

1. 中国移动 2026-2027 年新一代人工智能超节点设备集中采购

• 项目名称：2026年至2027年新一代人工智能超节点设备集中采购项目
• 采购方：中国移动
• 预算金额：公告设最高投标限价（未公开具体数值）；通信产业报测算金额或超 70 亿元
• 挂网日期：2026-09-29
• 需求摘要：AI 超节点合计 20480 卡、配套 RoCE 无损以太网交换机 448 台、存储 82 套（另有媒体口径为智算存储 72 套，以招标公告原文为准）；不划分标包、拟选 4-5 家中标人；只接受超节点设备制造商投标
• 命中关键词：智算、超节点、AI 基础设施
• 原始链接：中国移动采购与招标网 b2b.10086.cn（P0）；C114 转载，P1
• 关联度：🔴强 | 建议动作：运营商智算从"建点"走向"建网"的标志性集采，超节点整机商与上游国产 AI 芯片、RoCE 交换、并行存储供应商均应跟踪投标节奏；我司政企算力项目可对标其超节点选型口径

2. 石家庄 AI 算力集群及智能服务开发平台（延续跟踪）

• 上期已列：预算 200 万元，开标 2026-10-19 09:15 中国政府采购网，P0

中优先级

3. 安吉县公安局生态警务智能体开发政府采购项目

• 项目名称：安吉公安生态警务智能体开发政府采购项目（编号 330523262180010000022-AJJXGK2026-009）
• 采购方：安吉县公安局
• 预算金额：61.55 万元
• 挂网时间：2026-09-18（安吉县政府网）
• 需求摘要：采购标的直接为"智能体"（生态警务场景应用开发）
• 关联度：🟡中 | 观察价值：政务 AI 采购单元正下沉至县级公安，"智能体"作为独立采购标的出现是结构性信号；本地项目，建议直接跟踪中标结果与实施路径
• 原始来源：安吉县政府采购公开信息（本周经行业媒体披露，原始公告可按项目编号核验）

1. API 定价调整 Diff（本周新增）

（注：Anthropic Opus 5.5 降价幅度存在"较 Opus 5 降 40%"与"降 20%"两种报道口径，见附录置信度说明，本文不重复引用）

2. 重要模型发布

• GPT-6.1 Sol / Dots 智能体（DevDay 9/30-10/1）：Sol 定位复杂编码、研究与计算机操作；Dots 为常驻持久智能体 [CSDN AI 日报汇集，P2]
• Gemini 4 Argon（10/2）：定价与能力见上表 [雪球汇集，P1]
• GPT-6.1 Astra 取消发布（9/28 WSJ 独家）：两项安全指标倒退未达发布条件 凤凰网科技，P1

3. Token 调用量与 MaaS 收入

• OpenRouter 最新周数据：中国模型厂商调用份额达 45%，连续两周高于美国厂商的 41% 中原证券研报，P1——中国模型在全球调用市场份额首次持续反超
• 信通院《词元(Token)经济发展研究报告(2026年)》（9/30 发布）：2026 年推理算力占 AI 算力总负载比重将达 70.5%；截至 2026 年 6 月底全国智能算力总规模 2185 EFLOPS（FP16，同比 +177%）；词元由技术计量单元走向产业计费接口，词元经济仍处"高增长、低收益"阶段 财联社稿（东方财富转载），P1
• Gartner：2026 年全球推理支出 233 亿美元首超训练支出 190 亿美元，占 AI IaaS 总支出 55%，2027 年将升至 59%；"Token 工厂"成为 AI 基础设施投资新逻辑 科创板日报（东方财富转载），P1
• 阿里云：AI 相关产品收入连续 12 个季度同比三位数增长，MaaS 年化收入超 160 亿元（8 月口径）[中原证券，P1]

4. 评测榜变化

• 中原证券口径：Anthropic Opus 5.5 与 Fable 5.1 全球领先，OpenAI GPT-6 Astra 紧随；国产侧 MiMo-V2.6-Pro 居第一、Qwen3.8-Max 第二、GLM-5.3 与 Qwen3.8-Max 智能指数持平，"多点开花、对海外模型可替代性较强" [P1]
• 过滤说明：本周检索到"Claude Fable 5.1 以 Elo 1506 居 Chatbot Arena 综合榜第一"仅 P2 信源、未溯源到 Arena 官方发布页，不作为结论引用

政务

• 安吉县公安局生态警务智能体采购（61.55 万）：政务 AI 的采购单元下沉至县级公安，"智能体"首次成为独立采购标的 [见第四章]
• 中国联通 10 个标杆案例入选 2026 北京互联网大会（工业互联网、网络与数据安全、"信通+AI"融合）[新华网，P1]

金融 / 资本市场

• 智谱与超大规模云厂商新商业条款（10 月起生效）：高盛口径认为将带来"额外的高利润率收入"，大模型厂商 MaaS 分销从"API 零售"走向"云厂商大分销" [东方财富，P1]
• MiniMax、月之暗面、智谱均已成为阿里云重要算力客户，"用资本换生态、用生态换云算力需求"的绑定模式成型 雪球，P1

办公

• WPS AI 3.0 与 WPS 灵犀发布，重新定义 Agent 时代的 AI 办公生态 C114 PT 展专题，P1

出海

• Kimi K3 进入 OpenAI Codex 企业付费结算体系（经 Baseten）：中国大模型首次进入 OpenAI 企业结算通道 钛媒体，P1
• Manus 计划重新开拓中国市场 [钛媒体，P1]

能源

• AIDC 供电侧结构性变化：柴发配置率从传统 N+1/2N 架构的 80%-100% 提升至高级数据中心的 120%-150%，从"可选配置"升级为"刚性标配"（行业研报口径，详见 7.5）东方财富研报库，P1

7.1 厂商公告与产品动态

英伟达（算力设备）

• Vera Rubin NVL72 正式投产商用（10/3）：CoreWeave Cloud 宣布投产，Cognition 为首个运行生产工作负载的客户，实测 SWE-2 推理任务总 Token 吞吐量较 GB200 NVL72 提升最高 4.8 倍 雪球，P1；另有 SemiAnalysis AgentX 基准显示 DeepSeek V4-Pro 负载下每兆瓦吞吐量较 GB300 NVL72 高逾 30 倍、每百万 Token 成本至多低 45 倍（媒体转述，未溯源到 SemiAnalysis 原文，置信度中）
• 2026/27 财年加速芯片市占率预计超 70%，Blackwell/Rubin 架构出货量有望超市场预期 中财网引研报，P1
• 对运维工作影响：NVL72 新一代机柜的功率密度与液冷接口标准变化，机房供配电与制冷改造窗口开启 🔴 强关联

华为

• 鸿蒙 7 开启正式版升级（9/28）：盘古大模型深度嵌入系统内核、成为第四个核心子系统，端侧 30B 参数推理落地 [中原证券，P1]
• 昇腾 950 获首个 II 级安全可靠 AI 芯片认证（9/20 公告）；昇腾 950DT 已提前至 8 月上线华为云（原计划 2026Q4 量产）；昇腾 960 排期 2027 年（960DT 2027Q1、960PR 2027Q3），970/980 分别排期 2028/2029 年 [中原证券，P1]（昇腾 9/17 产业峰会信息为窗口外追溯，已标注原始时间）
• 昇腾 384 超节点截至 2026 年 7 月累计落地 750 余套，中国移动招标口径单套约 1.35 亿元 [中原证券，P1]
• 对运维工作影响：昇腾超节点机房落地的功率密度与 NPO 光引擎互联走线对动环规划提出新约束 🟡 中关联

中兴通讯

• PT 展提出"全栈协同，打造最佳 TCO 智算基础设施"（中兴通讯王卫斌）C114 PT 展专题，P1

潍柴动力（柴发）

• 国海证券 10/5 给予增持评级："电力驱动新周期——AIDC 赛道切入与传统业务共振下的价值重估"，预计 2026-2028 年归母净利润 155/181/236 亿元（同比 +41%/+17%/+30%）；北美结构性缺电打开往复式天然气机组与 SOFC 出口空间 中财网，P1；新浪财经研报页，P1
• 对运维工作影响：柴发"刚性标配+配置率 120%-150%"意味着多台并机、油罐容量扩容与并机控制系统成为 AIDC 机房设计新常态，柴发负载测试频率将提高 🔴 强关联

双登股份（蓄电池）

• 本周无新的产品公告；七部门新型电池规划发布后，数据中心锂电备电与构网型储能的政策空间打开（延续上期 DP60 通过 UL9540A-2026 火烧测试进展继续跟踪）🟡 中关联

欣诺通信 / 太湖能谷 / 维谛 / 施耐德 / 英维克等

• 本周未检索到重大公告，持续跟踪

7.2 网络运维与技术动态

• PT 展 Token 经营叙事集中释放："AI WAN 赋能新一代通信网，助力运营商迈向 Token 经营新高度""以 Token 为中心的算力网，加速智能价值释放"成为设备商-运营商协同新框架 C114 PT 展专题，P1
• 中国联通"波分到房间"网络能力深化升级（9/28）C114，P1
• 中国移动发布"全面一体化算力网络"（9/28）C114，P1
• 数据通信/传输/OLT 接入网：华为、中兴、烽火 support 门户本周未见新 EOL 或安全通告

7.3 云与算力基础设施动态

• 智算集中度数据：截至 2026 年 6 月全国已建成千卡智算设施 4561 个、万卡智算设施 52 个；排名前 10 的智算企业及机构智算总规模 1266 EFLOPS、占全国 57.9%，高度集中化 [工信部数据经中原证券转引，P1]
• 全国算力设施整体上架率 71.4%（截至 2026/6），已超过《数据中心绿色低碳发展专项行动计划》提出的 2025 年底 60% 目标 [同上]
• 头部 IDC 大单：世纪互联 2026H1 新签约订单总量 862MW；东阳光与客户签署 390-460 亿元 5 年期算力服务订单；润泽科技开启境外布局（香港 240MW、印尼 360MW）[中原证券，P1]
• 全国产十万卡集群：中国首个全国产十万卡 AI 超集群"曙光 8000"7 月落成（10 万卡、全链路全国产），已接入国家超算互联网开放服务（追溯标注）[中原证券，P1]
• 庆阳东数西算园区智慧蓝图西部智算中心国庆连续施工、力争年底形成 3 万 P 算力规模 [地方媒体报道，P2，公众号降级仅作进度参考]

7.4 技术标准与政策法规

• 《安全可靠测评结果公告（2026年第3号）》：AI 芯片 II 级与 CPU III 级安全可靠认证体系首次完整落地（详见第二章）[P0]
• 《新型电池产业发展"十五五"规划》：智算中心储能场景入规（详见第二章）[P0]
• YD/T 标准：本周未见新发布公告，持续关注工信部标准公告栏目

7.5 动力环境运维动态

• 柴发成为 AIDC 刚性标配：单机柜功率密度从传统数据中心 8-12kW 升至 AI 数据中心 50kW 甚至 100kW 以上，数据中心总负荷从百兆瓦级向 GW 级跃迁；柴发作为"最后一道电力保障防线"，配置率提升至 120%-150% 东方财富研报库，P1
• 潍柴 AIDC 转型获券商重估（见 7.1），大缸径机组+SOFC 双线布局
• 储能入规：长时储能/构网型电池在智算中心场景获得政策定位（见第二章）
• 对运维班组影响：柴发并机率与负载率上升，年度带载测试、油机巡检与蓄电池核容的工作量与技术标准需同步上修；新型储能在机房消防、BMS 监控接入动环平台方面将产生新的运维科目

热点种子1：华为灵衢昇腾950商用实测

• 本周进展：昇腾 950 获首个 II 级安全可靠 AI 芯片认证（9/20 公告、本周券商集中解读）；昇腾 950DT 已提前至 8 月上线华为云；中国移动 20480 卡超节点集采启动，商用节奏显著提速
• 状态：重大进展

热点种子2：小米 MiMo-V2.6 开源生态

• 本周进展：暂无新的采用率/调用量披露；中原证券口径 MiMo-V2.6-Pro 仍居国产模型第一
• 状态：持续跟踪

热点种子3：智谱数据风波与商业验证

• 本周进展：高盛将 ZCode 数据安全风波、90 亿美元融资摊薄与 2027 年 1 月解禁全部纳入考量后，仍上调评级至"买入"（ARR 预测 27→32 亿美元），确认 10 月起与全球超大规模云厂商新商业条款；9 月南向资金净买入近 80 亿港元、持股量增超 460%
• 状态：重大进展

热点种子4：大模型价格战传导效应

• 本周进展：OpenAI GPT-6.1 Sol 缓存输入 $0.10/百万 Token（整体成本约为 Astra 的 1/5）；OpenRouter 数据显示中国厂商份额 45% 反超美国的 41%——降价并未导致份额流失，反而伴随份额扩张，价格战进入"份额验证期"
• 状态：持续升级

热点种子5：OpenAI 暂缓 IPO 与 Anthropic IPO

• 本周进展：Anthropic 招股文件披露（营收近 46 亿美元/亏损超 80 亿/拟 11 月上市/目标估值超 2 万亿美元）；OpenAI 侧软银与英伟达完成 600 亿美元出资承诺的最后一笔
• 状态：重大进展

热点种子6：数据标注"7+32"建设进展

• 本周进展：暂无新的标注基地选址或建设进展公开
• 状态：无进展

热点种子7：潍柴动力 AI 供电持续增长性

• 本周进展：国海证券给予增持评级，预计 2026-2028 年归母净利润 155/181/236 亿元；行业口径柴发配置率升至 120%-150%、成为 AIDC 刚性标配
• 状态：有进展

热点种子8：双登 DP60 火烧测试后续

• 本周进展：暂无 AIDC 客户验证新披露；七部门新型电池规划发布，构网型/长时储能获政策定位，间接利好数据中心锂电备电路线
• 状态：间接利好

热点种子9：IREN AI 云转型验证

• 本周进展：暂无新进展
• 状态：无进展

热点种子10："十五五"规划落地进展

• 本周进展：七部门《新型电池产业发展"十五五"规划》9/28 发布，行业级"十五五"规划序列再落一子，智算中心储能场景首次入规
• 状态：有进展

本周信息源统计

置信度冲突与说明

1. 移动集采存储数量：C114 口径"存储 82 套"，通信产业报口径"智算存储 72 套"——以招标公告原文为准，本文主表采用 82 套并标注分歧
2. Anthropic Opus 5.5 降价幅度：上期报道口径"较 Opus 5 降 40%"，本周中原证券口径"再降价 20%"——存在口径分歧，待 Anthropic 官方定价页核实
3. Anthropic 未来云与算力采购承诺：媒体转述数字被截断（"至少518…"），单位无法确认，本文不采用具体数值
4. "中美顶尖模型差距缩至 3%"：仅 CSDN 单源，未采信
5. 智谱高盛目标价表述：存在"修订为 1560 港元"与"由 1610 下调至 1560"两种表述，评级（买入）与目标价（1560 港元）数值多源一致
6. DevDay 日期：上期口径 9/30、本周周综述口径 10/1——DevDay 会期 9/30-10/1，本文按会期表述
7. 万卡集群统计口径：信通院词元报告"2025 年累计建成 42 个万卡级智算集群"与工信部"截至 2026/6 万卡智算设施 52 个"为不同时点统计，并列呈现

链接缺失说明

• 安吉县生态警务智能体采购：原始公告在安吉县政府网（2026-09-18 挂网），本期未获取到直链 URL，线索经行业媒体披露，项目编号已核验
• SemiAnalysis AgentX 基准细节（30 倍吞吐/45 倍成本）：媒体转述，未溯源到 SemiAnalysis 原文，正文已标注置信度
• 高盛智谱研报：原始研报无公开 URL，经东方财富/智通财经转述，评级/目标价/ARR 三要素多源一致

热点种子（供下期追踪）

说明与免责

• 本周报不构成投资建议，不对政策做价值判断，仅描述事实与影响分析
• 涉及英文一手源（WSJ、Axios、CNBC、SemiAnalysis、Gartner）均经中文权威媒体转述核实，关键数字保留原始口径
• 数据截止：2026-10-05 15:00（北京时间）